Licencia de correduría
DFSA (DIFC)

La Dubai Financial Services Authority (DFSA) es el regulador independiente de los servicios financieros prestados en o desde el Dubai International Financial Centre (DIFC), una free zone que opera bajo la common law inglesa, con sus propias normas y los DIFC Courts independientes y en inglés. Una correduría que opera desde el DIFC debe disponer de una licencia de la DFSA que cubra los servicios financieros concretos que presta.

La DFSA asigna una categoría prudencial según su actividad más intensiva en capital. Para la correduría: Categoría 2 para la negociación por cuenta propia (cuenta propia / creación de mercado); Categoría 3A para la negociación en matched principal y/o la negociación por cuenta del cliente (la licencia de correduría de agencia básica); Categoría 3C para la gestión de activos; y Categoría 4 para la organización de operaciones y el asesoramiento (modelos de introducing broker y de asesoramiento).

Según el reglamento PIB vigente de la DFSA, el capital base es aproximadamente: Categoría 2 US$2,000,000 (US$500,000 si solo se negocia como matched principal); Categoría 3A US$200,000; Categoría 3C US$500,000; y Categoría 4 alrededor de US$30,000. El capital base es solo un mínimo: la firma debe mantener la cifra más alta entre el capital base, un mínimo basado en gastos y cualquier requisito basado en el riesgo, por lo que el importe efectivo suele ser mayor.

La firma debe estar constituida en el DIFC con oficinas físicas reales y nombrar a personas autorizadas para las funciones obligatorias: un Senior Executive Officer (SEO), un Finance Officer, un Compliance Officer y un MLRO. El SEO, el Compliance Officer y el MLRO deben residir en los EAU, y en las firmas más pequeñas algunas funciones pueden combinarse, sujeto a la aprobación de la DFSA.

Tras una solicitud completa, la aprobación de principio suele tardar hasta unos cuatro meses, después de lo cual la firma completa la constitución en el DIFC, firma su arrendamiento, aporta capital y cumple las condiciones finales. De principio a fin, una licencia de asesoramiento de Categoría 4 suele ser de cuatro a seis meses y una licencia de correduría de Categoría 3A unos ocho a doce meses, más la preparación previa a la solicitud.

El DIFC es el centro financiero más consolidado de la región, sólido en credibilidad institucional, con common law inglesa, tribunales independientes y un regulador maduro. El ADGM (FSRA) aplica directamente la common law inglesa y suele considerarse más favorable a la fintech y de menor coste, mientras que el mainland de los EAU bajo la SCA/CMA ofrece acceso directo al mercado onshore en derecho civil. Elija el DIFC por prestigio y seguridad jurídica.